女性与投资报告：女性将财富视为主要的安全感来源
微信公众号推送机制更改，
推文不再按照时间线显示，
点个“在看”或者“星标”再走吧，以免看不到我。
在国际妇女节来临之际，瑞银财富管理投资总监办公室(CIO)发《女性与投资——做好传承规划》，详细分析高净值女性投资者如何定义传承，她们的关切点，如何最好地分配资源以实现其目标，以及如何制定财务计划以顺利实现财富传承。
报告摘要:
女性将财富视为主要的安全感来源。
女性倾向于通过其“价值主张”进行投资，其中价值主张既代表她们的目标，也代表她们的价
值观和对社会的影响。
传承意味着不仅将财富传给下一代，而且能够对其他人的生活产生积极的影响。
当女性的价值观与投资保持一致时，她们往往对投资更有信心。
女性如何看待财富和传承:
1)将财富视为主要的安全感来源，专注于财务安全和能够为自己和所爱的人提供某种长期的生活方式。
1)主要专注于为子孙后代最大化和保存财富，即时现金流不是关注点。较高比例的非流动性资产(在当地司法管辖区允许的情况下)，如非流动性对冲基金、私募股权、基础设施和房地产，可以纳入此类投资组合，从而提供更高的风险调整后的回报潜力。
2)根据我们对捐赠型投资组合(endowment portfolio)的研究，我们对传承策略的标准指导是将高达40%的财富分配到私募市场。
3)女性越来越倾向于房地产投资。但此类投资具有特殊风险，无法提供多元化的最佳选择。但在传承策略背景下，此类投资决策也非常重要。
i.研究表明，房地产是女性的首选资产类别之一。61%的受访女性有兴趣获得有关投资非流动性资产的建议，而男性为50%。这表明女性愿意利用流动性不足来获得投资回报。(来源:2021年第二季度瑞银投资者观察)
1)87%的女性同意金钱是一种可以用来帮助实现目标的工具。(来源:2022瑞银《掌握你的价值》)
2)研究表明，当女性的价值观与投资保持一致并且看到社会效益时，她们往往对投资更有信心。
i. 与男性(58%)相比，更多的女性(71%)在投资时考虑可持续因素。(来源: 2020瑞银投资者情绪调查)
ii. 如果女性的投资规模与男性相同，那全球可能带来额外的3.22万亿美元投资，其中超过1.87万亿美元可能流入更具可持续性影响力的投资。(来源: 纽约银行2022年一项研究)
3)纳入可持续投资解决方案也是吸引下一代、与下一代互动的好方法。与下一代一起投资可以传递给下一代重要的价值观和投资教育。
4)慈善捐赠或对基金会的贡献也可纳入传承策略。
i. 近十分之九的女性希望自己能够为创造积极的社会变革做更多的事情，其中的大部分受访女性都希望对慈善做贡献。女性比男性更有可能参与多种形式的回馈。(据来源:2021《女性与捐赠》报告，FidelityCharitable)
1)女性通常平均比男性多活5年左右，因此她们的财富规划需求往往必须跨越更长的时间范围。
i.鉴于她们通常也会从伴侣那里继承财富。因此，对她们来说，认真规划财富传承更为重要。
2)56%的女性(男性为47%)不知道她们能将多少财富传给下一代，这凸显了规划的重要性。(来源:2022瑞银投资者观察)
3)打算留下遗产的女性:55%没有任何计划，而男性的这一比例为41%。(来源: Fidelity International)
4)鉴于在 i)如何界定遗产，ii)投资偏好和投资方法iii)以及寿命差异方面的性别差异，需要注意女性如何最好地分配资源以实现多代人的传承目标。
5)只有47%的女性拥有人寿保险，而男性的这一比例为58%，只有22%的女性对人寿保险非常了解，而男性为39%。(来源: Life Insuranceand Market Research Association，2021)
往期精选